CFD是什麼？世界疫情延燒下 如何利用差價合約交易抓住投資趨勢？
CFD（Contract For Difference）中文譯作「差價合約或差價契約」，是一款熱門的衍生性金融產品，它們使投資人能夠在金融市場 (如股票、外匯、指數和大宗商品等) 進行高風險投資，而無需擁有基礎資產。差價合約交易使投資人能夠基於任何一個方向的價格走勢進行高風險投資。因此，一方面投資人可以使用差價合約模仿傳統交易，隨著市場價格的上漲獲利，也可以開立一個差價合約倉位，隨著基礎市場的價格下降而獲利。後者稱為賣出或 “做空”，而非買入或 “做多”。
投資人可以享有 “槓桿效益”，不必在一開始就投入全部成本，但仍可以獲得完整倉位的優勢，槓桿作用當然也存在著迅速虧損的高風險。用做空、做多或當沖等方式，參與各種市場的漲跌。簡單來說，CFD 就類似於期貨買賣，若投資人預期未來現貨價格會上漲，便可買進該標的之差價合約，並在未來價格上漲時賣出，以賺取其中的價差；反之，投資人也可以預期未來該金融商品的價格會下跌，以做空的形式高賣低買，同樣也能賺取價差。
為什麼要選擇 CFD？差價合約交易 3 大優勢分析
CFD 是一檔熱門的衍生性金融產品，因為門檻低、選擇多、彈性高，吸引許多投資人，以下為 CFD 的 3 大優勢，供你參考：
CFD 的交易方式類似期貨，但可以交易的商品較豐富，以 IG 目前提供的金融產品為例，投資人可選擇進行外匯、指數、股票、數字加密貨幣、黃金、原油等多種 CFD 交易。此外，CFD 的交易時間不像股票市場有規定的交易時間，平日 24 差價合約CFD是什麼？ 小時都能於交易平台上進行差價合約交易，並且大部分市場提供低於傳統交易的合約大小，使得 CFD 的交易具有更多彈性空間。
由於 CFD 僅要求投資人支付少許保證金，就能獲得與現貨交易市場相同的損益，因而獲得許多投資人的青睞。投資人可以利用 CFD 的槓桿特性，僅需支付保證金就能以 5-200 倍的槓桿，參與多種金融商品交易。
CFD 有著雙向交易的特性，投資人可以預期投資標的的未來趨勢，選擇做多（買低賣高）或做空（賣高買低）2 種方式進行交易。此外，由於差價合約不需實際交付現貨，不像期貨或選擇權需要找到對手來承接合約、進行實體交割，使得 CFD 具備了很大的彈性運作空間。
CFD 可以投資哪些金融商品？5 種常見 CFD 交易介紹
CFD 的投資選擇多元，以下將為你簡單介紹市場上較常見的 5 種可進行差價合約交易的金融產品：
指數的市場流動性高，且成本低於單支股票的交易，是許多人投資的熱門選項。一般有經營 CFD 的交易商皆含有 6 種以上指數 CFD，包含美國知名的三大指數 S&P 500、道瓊、納斯達克，以及香港恆生、德國 DAX 等熱門指數標的，而海外交易平台 IG 甚至還有台灣指數的交易選擇。藉由差價合約交易商進行合約交易的好處在於，平台上提供 24 小時交易，且保證金最低 1.5% 起跳，讓投資人得以更靈活運用投資策略。
一般股票交易是透過證券交易所來進行買賣，需支付交易手續費等費用，而股票 CFD 的交易者是以差價合約的形式購買，雖然交易者不享有股票的所有權，卻仍能收取股息，並透過股票價差獲得損益。
外匯 CFD 即為外匯保證金（Foreign 差價合約CFD是什麼？ exchange margin trading），即是以差價合約進行外匯貨幣對交易。由於市場上的外匯交易買賣金額龐大，普通的投資人難以擁有足夠的資金進場，此時便可透過 CFD 或是期貨進行交易，而外匯 CFD 不像期貨有固定到期日、實物交割等問題，因此彈性相對較大。
常見的大宗商品包含黃金、石油、小麥、天然氣等，運用 CFD 交易大宗商品的形式與期貨類似，但是投資人不需擔心到期日、實體交割等問題，且進場金額較低，唯一需要注意的是差價合約若持倉過夜則會產生隔夜利息，也需計算在 CFD 的交易成本內。
在投資加密貨幣時，需要先擁有加密貨幣的錢包，其概念就類似開一個銀行帳戶（錢包），並需使用私鑰（密碼）來管理交易，使用 CFD 交易加密貨幣不需擁有錢包，可以避免黑客攻擊的潛在風險，加上靈活做多做空和槓桿交易的特性，讓您更專注於市場的變動。
差價合約最大的優勢就是可以進行 24 小時交易，讓投資不受時間限制。其中，IG 還提供了比其他交易平台更多的週末交易時間，詳情請見 IG 交易時間，並設置了保證停損的功能，讓投資人可以藉此安全地控制下檔風險，將損失降到最低。
如何進行 CFD 交易？先了解差價合約的運作模式
進行 CFD 交易時，投資人可選定欲交易的 CFD 投資標的，並支付標的物資產的一定比例，以高槓桿的方式進行交易。購入單位通常會以標準化合約（亦稱作一手）進行，交易成本則來自交易時的買入價（Bid）及賣出價（Ask）兩者間的差價，又稱為點差，若是持倉過夜的話，平台還會再收取隔夜利息。然而，每個平台上的點差、隔夜利息皆不一樣，因此在挑選時也可以多方比較，能夠幫助您妥善管控成本。
差價合約交易與其他形式的交易存在許多差異，理解這些細微差別能夠幫助你更有效地進行交易。建議可透過 IG 課堂參加免費線上課程或開設模擬賬戶演練交易。
如何進行 CFD 交易？先了解差價合約的運作模式
進行 CFD 交易時，投資人可選定欲交易的 CFD 投資標的，並支付標的物資產的一定比例，以高槓桿的方式進行交易。購入單位通常會以標準化合約（亦稱作一手）進行，交易成本則來自交易時的買入價（Bid）及賣出價（Ask）兩者間的差價，又稱為點差，若是持倉過夜的話，平台還會再收取隔夜利息。然而，每個平台上的點差、隔夜利息皆不一樣，因此在挑選時也可以多方比較，能夠幫助您妥善管控成本。
5 間國內外差價合約交易商介紹
進行 CFD 差價合約CFD是什麼？ 交易前，除了要了解差價合約運作模式、投資標的的市場行情，還需注意交易平台的規模及歷史。以下列舉目前較知名的 5 大國內外交易商，供你參考：
一般來說，想要進行 CFD 交易有 2 種管道：國內以及海外經紀商，而不同管道可交易的市場、槓桿倍數皆不一樣，事先進行多方研究，才能有效評估自身能夠承擔的風險。
如何選擇適合的 CFD 交易商？
除了成本管控，交易商的安全性非常重要，投資者可以觀察品牌成立時間、全球規模，也可以審視該機構所獲得的監管牌照是否來自知名金管機構，以下列舉 7 間知名監管機構（regulators），供您參考：
下方表格已為您整理出常見的 CFD 交易機構的牌照認證：
其中，作為全球第一 (差價合約CFD是什麼？ 11) 的 CFD 首間提供差價合約服務的交易平台 IG，成立 47 年來，受多國金融管理局的嚴格監管擁有了 11 張國際監管牌照，且客戶資金均獨立存放於受監管的銀行託管帳戶內，嚴格維護每位投資人的交易安全，平台功能更屢獲殊榮，備受交易人信賴。
差價合約CFD是什麼？
股票指數反映股票市場的整體表現。 如果您有意透過保證金交易以低成本投資股市，也可以買賣指數的差價合約(CFDs) 。 透過ZFX 線上交易平台，你可以高槓桿率買賣全球流行的股票市場指數CFDs，以掌握您的每個投資機會。
了解指數交易
指數 CFD 是什麼？
交易指數CFD有什麼優勢？
進入交易世界的絕佳起點：由於指數差價合約追蹤全球重要市場，他們是交易的絕佳入門。
風險比交易個別股票低：持有指數差價合約，代表您將風險分散在整體市場上，而非單一公司。
更有效地使用資金：您只需要少量資金作為保證金，即可運用差價合約以槓桿獲取可觀利潤，表示您的資金可以做更有效的運用。
指數CFD如何運作？
熱門的股市指數有哪些？
首先是標普500指數（英文簡稱S&P 500）。它代表的是美國股市指數，其追蹤在紐約證交所（NYSE）或是納斯達克（NASDAQ） 上市，且市值為前500大的公司。標普500指數的標的非常多元，並且包含比其他美國指數更多的成分，約佔美國股市總值的80%。
接著看到道瓊工業平均指數，或稱為道指，它是另一個衡量美國前30大企業表現的股市指數。
另一個熱門指數是富時100指數（FTSE 100）。該指數代表英國市場前100大公司。
納斯達克100指數（NASDAQ 100）與富時100指數非常相似，是美國前100大公司的指標。納斯達克的全稱為全國證券交易商協會自動報價系統（National Association of Securities Dealers Automated Quotations System），且為全球市值第二大的證券交易所。基本來說，納斯達克包含了大型科技公司，例如思科、微軟、蘋果和戴爾。
最後要介紹的是德國DAX指數，或稱為法蘭克福指數。這個德國股市指數的構成來自在法蘭克福證交所上市的30間德國主要公司。以上五個就是西方國家交易最頻繁的股市指數。
我要如何使用ZFX交易指數呢？
使用ZFX交易指數CFD很簡單。首先，您需要開立一個 交易帳戶 。您可以線上申請，過程只需要幾分鐘。
成功注入資金到帳戶後，您就準備好進行交易了！只需要 下載ZFX交易平台 ，即可踏出進入指數差價合約世界的第一步。
股市指數的交易時間為何？
身為新手，我該如何學習指數交易？
Zeal Capital Market（Seychelles）Limited 是一家專注于向機構及零售投資者提供外匯、大宗商品、指數、股票及等多元資產交易服務的金融機構，其居間業務主要基於交易產品的買、賣點差及/或交易手續費。
Zeal Capital Market（Seychelles) Limited 是由塞席爾金融服務局（FSA）授權及監管的證券經紀商，牌照號：SD027，公司地址：Office 1, Unit 3, 1st Floor, Dekk Complex, Plaisance, Mahe, Seychelles。
Zeal Capital Market (UK) Limited 獲英國金融行為監管局FCA（註冊號碼(FRN): 768451)授權從事特定金融活動及產品類型，包括代理投資交易、委託投資交易、安排並促進投資交易。公司地址：No. 1 Royal Exchange, London, EC3V 3DG, United Kingdom。
本網站www.差價合約CFD是什麼？ zfx.com由山海證券（塞舌爾）有限公司 / Zeal Capital Market (Seychelles) Limited運營。
© 2022 Zeal 差價合約CFD是什麼？ Capital Market（塞席爾）有限公司版權所有。
NOTICE 公告
Zeal Capital Market (Seychelles) Limited is part of Zeal Group, which does not accept or offer any products to Hong Kong residents or public. Moreover, while the Zeal Capital Market (Seychelles) Limited is regulated and licensed in other jurisdictions and operates under strict regulations of those other jurisdictions, 差價合約CFD是什麼？ it does not offer any of its products to the Hong Kong public.
Zeal Capital Market（塞舌尔）有限公司及其全球分支機構不接受也不向香港居民或公眾提供任何產品。Zeal Capital Market（塞舌尔）有限公司及其全球分支機構不接受也不向香港居民或公眾提供任何產品在其他司法管轄區域接受監管並獲得牌照，在其嚴格的監管之下經營，集團對香港公眾不提供任何產品。
Zeal Capital Market（塞舌尔）有限公司及其全球分支機構不接受也不向香港居民或公眾提供任何產品及其全球分支机构不接受也不向香港居民或公众提供任何产品。Zeal Capital Market（塞舌尔）有限公司及其全球分支機構不接受也不向香港居民或公眾提供任何產品在其他司法管辖区域接受监管并获得牌照，在其严格的监管之下经营，集团对香港公众不提供任何产品。
【新手當沖教學】當沖的交易策略及建議
圖一：區間交易示例
區間交易的策略技巧
- 以技術指標判斷區間行情，如保力加通道， ATR 等等
- 善用趨勢線定出區間範圍
- 在策略部署上，緊守止損，避免突破行情
2 / 順勢交易
順勢交易指的是順著短期強勢的格局交易，比如說短期波動若以上漲為主，我們便可以合理推測短線做多的勝率似乎較高，並藉由順勢做多來輕鬆獲利。而順勢交易的分析門檻是所有交易類型中需求最低的，也因此對剛開始想進行當沖的新手來說，先學會做順勢交易是最重要的一課。
圖二：趨勢交易示例順勢交易的策略技巧
- 以技術指標判斷漲跌大趨勢，如移動平均線，一目均衡圖等等
- 以一浪高於一浪及一浪低於一浪作為趨勢大原則
- 在策略部署上，可加入捕捉突破行情交易
3 / 逆勢交易
圖三：預判底部案例逆勢交易策略技巧
- 以技術指標判斷逆轉行情，如RSI，隨機指標等等
- 趨勢線、走勢形態、K線圖分析混合應用，判斷頂部底部
- 在策略部署上，逆向操作往往需要緊貼市況，最快掌握入市和出市點
當沖交易 常用金融工具：CFD（差價合約）
在ZFX 開設交易帳戶 ，你可即時利用CFD進行 美股 或 全球股票指數 的短線交易。
當沖 注意事項
1 / 流動性
2 / 消息面
關於 ZFX (Zeal Capital Market)
風險提示:以上內容僅供參考，不代表ZFX立場，ZFX不承擔根據本文所進行任何買賣操作而導致的任何形式損失。請堅定自己的思路，做好相應風險控制。
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差價合約CFD是什麼？
差價合約CFD的由來和交易原理
二、透過差價合約(CFD)可以投資哪些商品？
商品種類 可投資主要CFD商品一覽 CFD代表券商 券商CFD種類 股票個股 美國的Apple、Tesla、 Amazon、Google等美股個股；中國的阿里巴巴、抖音等全球各國主要股票 IG Markets 19000+種 股票指數 美國標普500、道瓊工業、納斯達克、中國A50指數、香港恆生、德國DAX、日經指數等世界各国股票指數 IG Markets 19000+種 貨幣 美元、歐元、日元、英鎊、瑞郎、澳元、加元等 ThinkMarkets 1500+種 貴金屬 黃金、白銀的現貨和期貨！ ThinkMarkets 1500+種 原油 WTI原油、布倫特原油現貨和期貨！ IG Markets 16000+種 農產品 大豆、玉米、棉花、白糖等期貨！ ThinkMarkets 1500+種 債券 歐洲、美國等長期國債和公司債等 Forex嘉盛 4000+種 加密貨幣 以比特幣（Bitcoin）、以太幣（ETH）為代表的數位資產的現貨和期貨的永續合約等！ IG Markets 16000+種 三、如何使用CFD對沖股票投資風險？
四、CFD是危險投資嗎？
目前多數國外外匯經紀商IG Markets、eToro、嘉盛、OANDA、IC Markets等本身交易的途徑就是CFD ，但不代表它就會危險。
CFD和實物之間的差別:總結:
五、全球最大的差價合約交易商IG介紹
IG Markets為英國上市公司IG集團的成員，富時250成分股(股票代碼IGG)。 1974年以IG Index成立運營，全球最大且歷史最久的差價合約券商，業務遍布全球，交易品種以萬計（外匯、黃金、股票CFD、加密貨幣、債券、期權）。 IG集團包含銀行、證券等金融機構，通過其在全球10大金融管轄區受監管之子公司運營，監管機構主要包括：美國CFTC/NFA，英國FCA，歐洲BaFin，瑞士FINM，澳大利亞ASIC，日本JFSA，新加坡MAS，百慕達等）。